民间融资发展现状与对策——广东省为例
巫-昌-锦
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引言
民间融资是一种相对宽松的一种融资方式，它的对象主要是我国的中小企业。中小企业一般发展相对困难，其很存在的最大问题就是资金链的问题，企业发展的资金链断裂是致命的，因此通过融资来实现企业的可持续发展是很有必要的，但是融资活动又是相对艰难，其程序相当繁琐，而民间融资因其程序简单，操作方便，易于被大量中小企业采用，民间融资为企业的发展带来了希望。
一、民间融资的概述
(一)民间融资的形式
1.民间借贷
私人贷款是民间融资的传统方式，根据主要借款的需要，非政府贷款可分为资本贷款和生产资本贷款两种。 生活资金主要依靠血缘，地缘或朋友之间的关系发生贷款关系，主要为自然人融资，目的是满足生活需要，有一定的预期还款来源。 生产性资本贷款主要发生在个人和企业之间，企业与企业之间，一般是为了产生营业额的需要。 私人贷款灵活，分配范围广泛，通常规模较小，规模较大。
2.典当
典当是承诺的一种钱，支付借款和融资的方式。 据商务部称，公安部2005年发布的“典当管理办法”实施规定，典当指房地产，产权作为物业质押或其房地产作为抵押品，以支付 一定比例的成本，获得黄金，并在约定的期限内支付黄金利息，偿还黄金，赎回物品。
3.合会
工会是协会成员的共同储蓄活动，是一种在成员之间转换的活动。 任何工会都要按照一个简单的规则：一个自然人作为头，为了某种目的组织了有限的人员，每个人每次都超出约定的金额，每个人都可以集中在一起所有现在的钱 并分期支付相应的利息。 至于谁将收到金额，通过抽签或者根据利益进行投标来确定。 工会不是永久性组织，如果所有成员以循环方式一起收到一笔钱。
(二)民间融资的特点
1.以个人信用为基础
费孝通先生认为，中国传统社会是一个熟人社会，其特点是人与人之间的关系相互联系，构成了紧张的网络。 私人融资植根于熟人社会，注重家庭关系和地缘关系，融资的主要对象是朋友和家人和商业伙伴等社会关系，信息传递具有秘密特征，并与家庭关系和地域关系 资助形成隐患安全机制。
2.融资主体复杂
按照私人融资在融资活动中的作用，可以分为需求方，资本供应方和中介三大类。资金需求方面为小微企业发展需要大量的财务支持，但存在很大的风险，使得银行面对这样的贷款需求，越多的考虑是风险控制，很难满足小微企业的需求。同时，大量私人资金也没有合适的投资渠道，处于闲置状态。对于资本收益和利润的性质，在需求方提供高于同期银行存款利率来吸引条件的情况下，两者脱钩，私募基金作为供资的角色。由于缺乏官方信息交流平台，导致需求侧资金和资金供应信息不对称，导致了特殊类型的市场中介。上述情况导致私人融资的复杂性，涉及范围广泛，一旦未能履行承诺或资金链断裂，容易形成社会不稳定。
3.参与主体的民间性和自发性
民间文艺意味着私人融资发生在自然人之间，自然人之间和企业之间，非金融机构之间，没有明确的法律规定，没有监管控制，缺乏严格，公开和明确的程序和规则。
自发性是指私人融资行为本身是市场的自由选择，市场是资源配置的结果，参与自身民事行为的主体有完全独立的决定，是评估后融资行为的风险 制作。
4.民间融资活动的非监管性
目前，私人融资发展非常快，融资多元化趋势。 从行业角度看，涵盖农牧业，制造业，餐饮业，房地产等多个领域; 从正式的角度来看，除了传统的私人融资融资方式外，还有证券融资，贴现融资，股权融资，私募股权融资等新形式的融资。 但由于金融法规不完善和监管机制不完善，有关部门尚未对私人融资总体规模进行准确统计，导致长期非监管融资。
(三)民间融资的利弊
私人融资不仅可以弥补正规金融空缺的不利影响，加快储蓄投入转型，有效改善资源配置，在一定程度上改善资金使用，缓解中小企业融资困难的困境，促进地方经济发展，私人融资的存在和快速发展也对正规金融机构产生了一定的竞争压力，迫使正规金融机构改革部门设立，调整融资机制和经营战略，提高服务水平帮助正规金融机构的自我完善和发展。
但私人融资存在一些缺点。一方面，熟人之间发生私人融资，缺乏必要的法律约束和制度保障，一旦发生问题，不仅债权人的利益受到损害，而且形成社会不稳定。另一方面，私人融资活动的特点是隐瞒和盈利能力，缺乏有效的监督和约束，难以准确把握规模和融资水平，将影响国家宏观经济金融业务准确确定正常的影响金融秩序。
二、广东省民间融资的现状
(一)民间融资现状
随着广东省民营经济的快速发展和产业结构调整的深入，私人融资规模不断扩大，民间融资具有时间灵活，程序简单，协议定价优势。 受到个体工商户，中小企业和民营企业的影响。 与民营经济形成同步发展格局。 根据中国人民银行公布的数据，广东省私人融资数量自2007年以来以两位数的速度增长，利率水平一直在上升。 居民是主要供应商。
(二)民间融资发展原因
1.经济快速发展及抑制政策松动
随着经济的快速发展，民营融资意识的积极作用状况也有了明显的改善，国务院已经发布了“关于当前金融发展的经济意见”和“鼓励引导健康 发展私人投资的若干意见“档案。 广东省有关部门也放宽了担保公司和小额贷款公司等私人融资中介机构的管理，促进了中介机构的快速发展。 以我省为例，2011年数已达1,600多个。
2.民间资金充裕，但获利渠道狭窄
广东省经济持续快速发展，居民可支配收入继续增加。相应地，广东省金融机构存款余额也逐年递增。这些资金迫切需要找到投资和利润渠道，但目前私人资金利润渠道狭隘，主要表现如下：
首先，一些银行实行资本成本管理后，有意识地减少定期存款和其他高成本债务的规模，并长期控制利率，当CPI持续上涨时，居民不会存入资金银行，但可能会贬值。
二是资本市场发展太快，制度不完善，监管不能跟上，注重规模速度，忽视质量效应，注意国内发展，忽视国际反应，私人资金难以通过这种方式获利。
第三，私人资本投资受到歧视，许多高利润行业人为地设定了高门槛，只有国有企业，私人资本难以进入。特别是在一些资源和公用事业，私人资本更难进入。即使幸运进入，终于被迫退出各种原因，在钢铁，航空，煤炭，教育，医疗等领域，私营企业被迫退出案件并不少见。
四是私人资本投资缺乏法律保护。目前，中国还没有建立起可靠的法律制度，保护私人权利，保证执行合同。私人融资的高收益和高效率特征为这种需求提供了可能性，所以一些居民不会将资金存入银行等正式金融机构，而是选择利润较高的私人融资。
3.中小企业快速发展，但正规金融渠道融资不顺畅
广东省民营经济继续发展壮大，截至2011年，各类市场参与人士5255万人，达2535万人，其中私营企业注册资本首次超过国有，集体及其控股企业，非公有制经济占全省比重达61％以上。
广东省中小企业发展迅速，经济社会发展具有特殊意义。但是，中小企业存在许多固有的缺陷和缺陷。企业资本管理水平是影响其发展的重要因素。随着企业的发展壮大，资金问题暴露出来。中小企业一般规模小，缺乏核心技术，不建立现代企业制度，短期内难以实现良好的经济效益。银行根据自身发展考虑，提升抵御风险的能力，日益严格的信贷政策，信贷准入条件不断提高。这导致了大量中小企业很难从银行获得贷款，有些企业甚至享受到银行的服务，但是由于账户管理费，融资咨询费，咨询费等合同费用的增加，利率不低。在绝望中，中小企业必须从私营部门融资。
(三)民间融资风险因素
1.相关法律法规不健全，监管难度大
目前，民间融资法律法规建设严重落后。从国家层面上看，2008年至2010年，国务院对当前经济发展促进经济发展提出了若干意见，就进一步推进中小企业发展提出了若干意见，鼓励引导私人投资的健康发展。一些意见“和”关于鼓励和引导民营投资健康发展的重点是分工劳动通知“，但是对于私人融资如何”健康发展“，没有明确的规定，在广东省2008年引入了广东省人民政府人民政府人民政府人民政府人民政府办公厅关于开展小额贷款公司试点工作的意见和建议广东省人民政府办公室也属于私人融资特定领域的特殊规定，私人融资相关内容没有明确定义，当地法律法规缺乏制度化，规范化的私人融资管理或法规。
2.民间融资中介机构专业人才缺乏，存在违规经营情况
当私人融资中介机构开展业务时，具有财务，法律，财务知识的高素质专业人员必须根据银行有关规定严格评估和审查公司或企业的财务运作情况。 但大多数私人融资中介机构存在不同程度的人才缺乏，相当部分的文员业务水平较差。东方铜牛网www.18caiwang.com 缺乏专业人员使得很多中介机构难以建立完整的风险评估系统和风险处置系统。 风险的筛选和分析主要依靠文员的个人判断，主观，难以判断和识别风险。
3.对民间融资的风险认识不足
缺乏对私人融资风险的认识，无论是普通人还是在政府部门都体现出来的。 从居民的角度来看，缺乏合理的投资理念，风险识别能力低，自信心风险不强，经常只看到私人融资的高收益，忽视隐性的高风险。 从政府的角度来看，只有看到私人融资的积极作用，缺乏足够的判断风险和准确把握。 另一方面，没有及时的后续监督或没有监督能力，导致中间业务运作继续疏远，有违反市场，市场过于严格，经营现象。
三、广东省民间融资发展对策
三、广东省民间融资发展对策
(一)完善民间融资的地方性法规
结合广东省实际情况，制定私人融资的地方性法规或规定，给予私人融资的法律地位，明确民间融资为主，指导民间融资规定的规范和管理提供 法律基础。 通过法律手段不断规范私人财务的运作，进入法治轨道。
(二)完善民间融资的监测及风险预警体系
2012年温州金融改革试点区成立后，广东省可以从温州的实践中学习，积极建立私人贷款登记中心和私人资本管理中心，建立私人融资跟踪管理制度，加强私人融资来源融资， 跟踪监测，及时发布私人财务运作和信息风险状况，提出拟议处置，实现私人资金有序流动和有效管理。 指导私营金融市场健康发展，有效预防金融风险。
(三)发展民间融资的渠道
要积极拓展私人投资渠道，引导他们不断加大宏观调控力度，引导民间资本流向鼓励国家发展的产业和事业; 放宽私人资金市场准入条件，支持私人资本参与重大基础设施项目建设和社会公益项目建设; 积极引导私人资本参与地方财政的发展，鼓励民间资本进入农村信用社，城市企业，乡村银行，融资租赁公司等地方金融机构。 政府还可以直接推动金融创新，建立市场，适应各类新型金融机构的需求。
(四)加强社会信用体系建设
社会信用体系是市场经济体制中的重要制度安排，也是民营融资生存发展的重要基础。 以信誉为本，以道德法制为支撑，以信息收集和披露机制为出发点，以信用服务市场为重点培育发展，建立广东省经济社会发展 调整社会信用体系，增强私营金融活动的完整性，不断改善私人融资的生态环境。
四、总 结
改革开放的深入和社会主义市场经济的不断发展，大大地解放了和发展了社会生产力。我国综合国力已成为世界增长最快的国家之一。排名世界第二。随着经济的快速发展，人们也积累了一定的财富在强大的投资意向手中。但是，目前中国的金融体系不完善，金融法规不完善，相当多的私营经济体，特别是小微企业难以依靠银行等金融机构的传统融资模式获得发展所需的资金，足够的路径。民营融资为大多数小微企业带来资金，促进了市场经济的繁荣同时，也产生了很多问题。如何规范和引导私人融资，促进私营融资健康发展，成为经济发展的强大动力，是我们目前的紧迫研究课题。